CFA各级考试重点&常见问题详解 // 加拿大CFA权威 世达教育

CFA考试简介

CFA全称 Chartered Financial Analyst （特许注册金融分析师），是全球金融投资业里最为严格与高含金量资格认证。CFA考试被称为金融第一考。CFA为全球金融投资业在道德操守、专业标准及知识体系等方面设立了规范与标准。自1962年CFA考试设立以来，报考人数不断攀升，CFA协会对金融投资知识、准则及道德的标准逐渐成为全球性的标准，被广泛认知与认可。《金融时报》杂志于2006年将CFA考试比喻成金融投资专业的“黄金标准”。

近些年来，金融投资已经成为最热门的就业领域之一。虽然金融行业是一个专业性比较强的行业，但其实不管是金融专业毕业还是非金融专业毕业，都有机会进入金融投资业工作。CFA考试不限制专业、年龄、背景，只要是未来想要进入高端金融投资领域工作，都可以报考这张在全球金融投资行业最受广泛认可的证书。

CFA含金量解读

CFA简单的三个字母，背后却含盖了无比丰富的涵义。CFA考试设立了全球金融投资管理行业的“黄金标准”，获得CFA认证就意味着拥有国际认可的专业知识和高标准道德操守。CFA持证人拥有强大的金融投资专业能力，能够理解客户需求，恪守职业道德，因此深得雇主信赖。他们能为金融市场的稳健发展作出自己的贡献，以专业的金融投资知识为监管者献计献策。完备的金融投资专业知识和高标准的道德操守，让CFA持证人能够从容应对金融市场的风云变幻，致力于帮助投资管理行业提升专业标准，汇聚全球投资智慧，共创行业美好未来。

参加CFA考试显示了金融投资从业者对更高职业标准的执着追求，聘用CFA持证人也表现了金融投资公司对于员工专业性的重视。全球的金融雇主和传媒都将CFA证书视为金融投资最高专业标准。凭着如此广泛的认同，CFA持证人在国际职场上享有明显的竞争优势。CFA特许资格认证持有人通常就职于投资公司、互惠基金公司、证券公司、投资银行等，或成为私人财富经理。在全球范围内，雇佣CFA协会会员的十大主要公司包括梅林证券、花旗集团、瑞士信贷集团、德意志银行、汇丰银行、摩根大通、摩根斯坦利、加拿大皇家银行、瑞士联合银行、富国银行。

CFA考试报考流程及费用

CFA考试报名官方网站：https: / /www.cfainstitute.org/pages /index.aspx

如果是首次报名CFA考试，请点击右上角Create an account创建一个新的账户，这个邮箱以后也会用来接收CFA考试的准考证和成绩单。

填好姓名、密码和密保问题之后就可以进行CFA考试的报名了。

然后点击下面这个网址报名CFA考试：

https://www.cfainstitute.org/programs/cfaprogram/Pages/index.aspx

选择中间蓝色方框里的register for the exam并登陆，报名一共12个步骤。

Step 1，注册CFA考试，选择Register Now

Step 2，选择想要进行CFA考试的国家、填写家庭地址

Step 3，选择CFA考试的地区

Step 4，填写护照信息，这里要注意的是只需要护照的后四位，对于中国护照来说，就是4位数字，请确保核对正确

Step 5，选择学历，填写大学的名称，

Step 6，选择就业状态，如果是学生需要根据要求填写预计毕业时间，请注意，CFA官方规定，在校本科生最早可在毕业前12个月报名CFA一级考试，正式毕业后可报名CFA二级考试。

Step 7，参加CFA协会职业道德操守调查，全部选择No

Step 8，CFA考试协议界面，点击同意

Step 9，选择CFA教材，CFA电子版教材的费用是包含在CFA考试费里面的，如需纸质版教材需要额外付费

Step 10，如果希望收到CFA协会发送有关CFA考试准备的相关信息，请选择Yes，否则选择No

Step 11，付费环节，填写信用卡支付信息，信用卡持有人可以是本人，也可以是其他人

Step 12，最后确认报名信息，CFA考试报名成功！

CFA考试费用以美元结算，由三个部分构成：CFA注册费(Enrollment Fee)450美元，只需在首次注册CFA一级考试时缴纳。CFA考试费(Registration Fee)，每次报考时都需要缴纳，CFA考试费依据报名时间的早晚而不同，第一阶段为700美元，第二阶段为1000美元，第三阶段为1450美元。CFA考试税费(Sales Tax)，首次报名CFA考试需交新考生税费78美元，已经报名参加过CFA考试的考生需交老考生税费45美元，不同地区可能略有差异，具体以交费时显示金额为准。

如果你对CFA考试报名流程不熟悉，担心出现CFA考试信息错误耽误CFA考试，可以直接登录世达教育官网申请免费CFA考试代报名，即可免去复杂的CFA考试报名流程，快速完成CFA考试报名。

CFA一级、二级、三级考试内容及题型

CFA考试分为一级、二级、三级，要想成为CFA持证人必须通过全部级别的考试和具备相应的金融工作经验。全部CFA三级考试必须按次序进行，每次仅能报名一个级别的考试，通过了之后才能报考下一级CFA考试。CFA考试的科目是10个，覆盖了金融知识体系的方方面面，分别为职业伦理道德、定量分析、经济学、财务报表分析、公司理财、投资组合管理、权益投资、固定收益投资、衍生品投资和其他投资。

考试形式上，CFA一级考试和二级考试的题型为单选题，其中包括概念题，也包括金融计算题。CFA一级考试的题目与题目之间互不关联，而CFA二级考试则以案例的形式出题，每个案例下会有几个小题。CFA三级考试上午为写作题，下午为选择题。

考试内容上，CFA三个级别的考试也各有不同。CFA一级考试侧重考察投资工具、财务报表分析和投资分析管理基础，目的在于帮助CFA考生建立基础的金融投资分析知识体系。CFA二级考试侧重资产评估分析、股票估值、固定收益、衍生品投资，考生需要学会针对案例考察如何对产品进行有效定价和投资组合分析。CFA三级考试侧重投资组合管理，投资绩效分析和理财管理，要求考生熟悉资产定价和投资绩效分析，能够独立撰写投资报告。

在CFA三个级别的考试中都占据重要地位的考试科目是职业伦理道德。

CFA考试备考策略及建议

备考CFA一般分为以下三大阶段：

1.CFA基础知识学习+做题辅助理解

系统性学习CFA基础知识是用时最长的，旨在理解各个金融概念。这个阶段的学习需要把CFA考试的知识点学一遍，并且整理出自己的CFA考试笔记，每学完一章节就做一章节的题目，因为听懂和会做题之间也是有偏差的。建议做CFA题的时候可将错题做一个标记，以便二次刷题时注意和对比。

2.CFA重点知识复习+做题辅助理解+回顾错题

在学习完所有的CFA基础课程之后，可以开始第二遍CFA复习，也就是强化学习。这遍复习侧重CFA考试考纲重点。第二次做题时重点关注曾经标记过的CFA考试题，对于2次都做错的CFA题目，建议纳入错题本。时间充足的话可将考试重点整理成CFA思维导图，以便总复习使用。

3.考前总复习

临近CFA考试，可以对照着思维导图将CFA的重难点扫一遍，把错题再做一遍。然后就是做CFA考试真题或者是模拟题，CFA考试的模拟题是官网出的mock试题，必须做完，难度会比真实考试题难一点。

很多CFA考生分享的CFA考试心得的时候都提到，准备CFA考试一定要多做题，熟悉CFA考试出题的思路与角度，并且训练自己在短时间内快速做题。从2021年开始，CFA全部级别的考试都将采用机考的形式，建议CFA考生在备考期间就开始熟悉在电脑上读题、做题。世达教育拥有海量CFA在线题库，不仅能够帮助学生随时随地刷题、适应机考，还拥有错题追踪功能方便学生补漏补差，是应对CFA机考的必备神器。

CFA学习教材推荐

市面上各类CFA考试辅导资料琳琅满目，但是最权威的CFA考试备考资料仍然是CFA考试官方教材、CFA Schweser Study Notes、CFA道德手册。

CFA Institute curriculum是CFA协会官方教材。每个级别都会有六本的量，内容比较散不够其中，CFA Notes根据历年CFA考试精炼而成，内容相对来说更精简，而CFA道德手册是对道德这一科目的补充，因为CFA考试道德部分非常关键，对于一些模棱两可的知识点，一定要回到书本上仔细查看并掌握。

除了以上CFA备考资料之外，重点推荐世达CFA精编教材与世达CFA闪卡。世达CFA由北美顶尖财经教研团队，11位资深讲师自主研发而成，条理清晰，讲解详尽，囊括了CFA考试所有重要考点，并结合丰富的CFA考试题为考生逐一突破各大疑难杂症，体现了北美财经教研团队自主研发教材的最高水准。

世达CFA闪卡是世达CFA教研团队根据最新考纲、教材、官方notes和官方题库将CFA必考知识点总结而成，左边问题，右边答案，一目了然。使用CFA闪卡时只需要用闪卡的背面盖住右侧知识点，通过左侧的提示来回忆自己的所学内容，然后再阅读右侧的CFA知识点，对比一下就可以知道自己对知识点的掌握程度。世达CFA闪卡方便携带，考生在各种工作、学习、吃饭、交通的间隙都可以利用CFA闪卡查缺补漏，是帮助大家梳理知识点、快速定位问题和遗漏的有力武器。

CFA考试常见问题

1. CFA考试哪个级别最难?

现在大多数中国考生反映的是CFA三个级别的考试中，二级考试的难度是最大的，三级考试反而会比二级考试简单。首先，造成这种印象的主要原因在于CFA一级考试和二级考试之间的跨度比较大，CFA一级考试的内容覆盖面虽然广，但是并不是很深，而二级考试要求考生一定要充分理解各个金融知识点。如果在备考CFA一级考试的时候打好基础，会发现备考CFA二级考试是十分困难的。对于一部分CFA二级考生而言，在备考CFA一级的时候可能只是匆匆忙忙准备了一下就凭借好运气通过了考试，然而这样的好运气是没办法延续到二级考试之中的。CFA二级考试的确难度很大，但是如果能在学习CFA一级的过程中夯实基础，并且认真、高效地去准备CFA二级考试，拿下CFA二级也不是什么难题。

2. CFA持证人的薪资真的比同行更多吗？

是的，数据显示，对比其他金融投资行业工作者，持有CFA证书的金融从业者比没有CFA持证的金融从业者平均薪资高出24%左右。跟拥有MBA头衔的金融投资行业工作者相比，MBA在加拿大的平均年薪是12.8万，CFA持证人的平均年薪为17.8万，差距高达5万加元。对于金融从业人士来说，CFA考试不仅仅是一个考试，而是一种自我提升与投资。

3. 考完CFA，在加拿大金融行业好找工作吗？

加拿大金融投资行业有很大的人才需求，主要集中在几大银行、保险公司、基金公司和政府机构，其中金融投资分析人员是广受加拿大金融行业雇主欢迎的。参加CFA考试对于想要进入加拿大金融投资行业的求职者来说是非常好的选择，通过不同级别的CFA考试能够不同程度上地帮助求职者寻找到合适的金融投资类岗位。比如，通过CFA一级之后可以申请初级金融分析师岗位，通过CFA二级考试可以考虑金融风险管理、投资分析，通过CFA三级考试可以成为高级投资顾问、投资部门总监、高级经理等。

4. CFA考试的数学题多吗？

CFA考试的数学题全部都是金融数学题，数量并不多，主要目的并不是考察学生的数学功底，而是要求学生学会理解并使用金融公式。考试时，考生需要携带金融计算器，在日常备考中，学会使用金融计算器也是非常重要的。

5. CFA和其他金融证书有什么区别？

在金融界，有很多不同的认证，但是CFA是全球金融界应用最广泛、受认可程度最高的证书。有的证书可能是专注于某一个金融具体方向的，比如FRM证书，同样也是金融界知名度较高的证书，但是FRM证书更专注于金融风险管理方向，CFA和FRM有一些互相覆盖的地方，但是CFA更加全面，考试内容覆盖了金融各个领域。